Нахождение Правильного Баланса

С недавним запуском периода начальной загрузки стабильной монеты SigUSD, уровень участия сообщества Ergo превысил наши ожидания. Это можно четко увидеть по общей заблокированной стоимости (TVL) более 6 миллионов долларов в Ergs в dApp на момент написания. Мы в Фонде Ergo внимательно следим за тем, как сообщество использует dApp SigUSD, понимая механику и все различные факторы, которые играют роль.

Выявление Фронт-Ранинга

Сразу после запуска dApp мы заметили, что крупная китовая сделка входила и выходила из SigUSD по полугодичному графику. После исследования паттернов, которые использовал этот кит, было установлено, что он осуществлял фронт-раннинг по цене оракула в попытке получить прибыль.

Этот тип фронт-раннинга оракула уже происходил в экосистеме Ethereum DeFi и является фактором, поскольку обновления данных оракула никогда не могут быть 100% мгновенными. Всегда должно быть некоторое время задержки, прежде чем данные будут приняты в блок, что открывает возможность для фронт-раннинга.

В нашем сценарии кит использовал это, создавая SigUSD заранее в период "Живой Эпохи" пула оракула (как только стало разумно ясно, каким будет предстоящее новое значение Erg/USD) и получал прибыль на разнице в цене, как только пул оракула завершал данные. Вы можете взглянуть на адрес кита здесь (который, похоже, является ранним майнером в экосистеме Ergo: https://explorer.ergoplatform.com/en/addresses/9hyDXH72HoNTiG2pvxFQwxAhWBU8CrbvwtJDtnYoa4jfpaSk1d3)

Стратегия Смягчения Фронт-Ранинга Перед Запуском

При проектировании протокола под SigUSD (названного протоколом AgeUSD) было понято, что фронт-раннинг может быть проблемой. Таким образом, в протокол был внедрен механизм для борьбы с этим; а именно, сборы за создание и выкуп. Короче говоря, сборы за создание/выкуп SigUSD действуют как барьер, который предотвращает прибыльный фронт-раннинг. Этот барьер фронт-раннинга можно рассчитать, просто добавив сбор за создание SigUSD и сбор за выкуп SigUSD.

Для развернутого dApp SigUSD сборы были установлены на низком уровне 1% за создание/выкуп от развертывателя (DarkSideBrrrrr), чтобы предоставить сообществу бесшовный опыт получения SigUSD/SigRSV без необходимости платить много лишнего. Однако это решение о низких сборах также сделало его более привлекательным для жадного кита, чтобы злоупотребить и попытаться фронт-раннить dApp для получения прибыли. С только 1% сбора за каждое действие, это означает, что барьер фронт-раннинга оказывается 1% + 1%.

С развивающейся блокчейн-технологией, такой как Ergo, с приличным уровнем волатильности цен, эти 1% сборов оказались недостаточными для кита. Таким образом, было согласовано, что эту проблему фронт-раннинга необходимо решить немедленно.

Стратегия Смягчения Фронт-Ранинга После Запуска

Чтобы защитить держателей Erg от манипуляций со стороны фронт-раннинга, который осуществлял кит, пул оракула был остановлен, чтобы иметь максимально справедливый способ обновления протокола. Это означает, что ставка оракула для Erg/USD была заморожена на уровне $3.16143, как можно увидеть в SigmaUSD web dApp.

Это позволяет всем держателям SigmaUSD и SigmaRSV безопасно выкупать свои токены за Ergs. Если бы ставка не была заморожена, то пользователи, которые первыми прочитали этот пост, смогли бы выйти чисто за счет других пользователей, которые продолжали бы негативно страдать. Таким образом, все держатели SigmaUSD могут немедленно выкупить свои токены, что также позволит всем держателям SigmaRSV выкупить свои токены.

Двигаясь вперед, это предоставляет нам возможность установить новый баланс для SigmaUSD и решить эти проблемы с многосторонним подходом.

Фонд Ergo рекомендует члену сообщества DarksideBrrrr выпустить новое развертывание SigmaUSD с 2% сбором. Это удвоит барьер для всех типов фронт-раннинга, которые любой кит может попытаться использовать.

Более того, цель состоит в том, чтобы полностью предотвратить текущий безрисковый фронт-раннинг. Таким образом, новые пулы оракула будут развернуты с "апгрейдом жесткости".

Первая часть этого апгрейда включает установку предела для колебаний цен между обновлениями данных. Другими словами, поскольку фронт-раннинг будет предотвращен 2% сборами (4% барьер фронт-раннинга), обновления данных теперь могут быть сглажены, чтобы двигаться только вверх/вниз на 4% в пределах. (С очень резкими движениями, разрешенными, чтобы не препятствовать реальным крупным рыночным движениям). Это изменение предотвращает технику фронт-раннинга, которую использовал кит.

Более того, мы также хотим сделать еще лучше и улучшить опыт для всех dApp на основе оракула, пока мы вносим такие большие изменения. Таким образом, мы удваиваем скорость публикации данных пула оракула. Изначально составляя 60 минут, график публикации ускоряется до 30 минут.

Это естественно работает в тандеме с сглаженными обновлениями цен, тем самым предоставляя более качественные, свежие и более полезные данные в цепочке.

Двигаясь Вперед

С новыми обновлениями как для пулов оракула, так и для dApp SigmaUSD, экосистема и все Эргонаты могут быть уверены, что экосистема движется в правильном направлении.

Текущий план заключается в том, чтобы запустить новое обновление пула оракула в течение следующей недели, и мы ожидаем, что DarkSideBrrrr сможет развернуть новый экземпляр SigmaUSD вскоре после этого.

Сообщество Ergo является одним из самых ценных активов, которые у нас есть, и мы намерены, чтобы этот переход прошел как можно более гладко, чтобы все могли вернуться к наслаждению использованием SigmaUSD и SigmaRSV. Мы будем держать вас в курсе по мере продвижения событий на следующей неделе.